信托业发展新方向：监管强化与风险防范

国务院办公厅转发金融监管总局关于信托业发展的《意见》，包括《意见》强调的全面强化监管以及防范风险这两个重要方面，还引用了业内人士对《意见》影响的看法等内容。

国务院办公厅在近期转发了金融监管总局所出台的《关于加强监管防范风险推动信托业高质量发展的若干意见》（以下简称《意见》）。信托业在我国的金融体系当中可是占据着相当重要的位置，它就像一颗螺丝钉，虽小却不可或缺，在服务实体经济以及满足人民美好生活需求等方面发挥着举足轻重的影响力。要知道，金融工作的政治性和人民性是必须坚守的原则，构建一套能够加强监管、防范风险并且推动信托业迈向高质量发展的制度体系与长效机制，这对于推进我国成为金融强国，服务中国式现代化建设大局有着非凡的意义。

百瑞信托战略发展部的研究员朱峻萱有着自己的见解，在他看来，这个《意见》就像是一盏明灯，为信托行业在高质量发展的道路上指明了前行的方向，对于提升信托行业的整体水准以及强化风险防范能力有着很大的帮助。

用益信托研究员帅国让在接受《证券日报》记者采访的时候表示：“总体而言呢，这个《意见》就像是一颗定心丸，它有助于增强市场对信托行业的信心，就如同给信托行业的转型升级与可持续发展打下了牢固的地基。随着监管政策不断优化，行业改革逐步深入，咱们国家的信托行业有希望迎来更加健康、稳定的发展态势。”

全方位强化监管工作

《意见》着重强调，监管必须要有力度，要像长了牙齿、带了尖刺一样，做到有棱有角，从机构监管、行为监管、功能监管、穿透式监管以及持续监管等多个方面进行全面强化。

帅国让表示：“信托行业的监管一直在不断收紧，就像一个越扎越紧的篱笆，行业的风险防控体系也在不断地得到完善，这样做的好处就是能够防范金融风险，就像防洪堤一样，防止风险扩大，从而维护整个金融系统的稳定。”

《意见》从严格信托公司的市场准入监管、加强信托公司的持续监管以及加强信托业务全过程监管这三个大的方面提出了非常具体的要求。

朱峻萱这样解释：“严格信托公司的市场准入监管，就好比提高了一个门槛，有利于提升整个行业的门槛高度，优化行业的结构布局。对于那些不符合条件的，责令其整改或者直接退出，这样就能够推动整个行业减少数量、提高质量，从而促进信托行业健康发展。而加强信托公司的持续监管呢，有助于规范公司的行为，减少那些违法违规行为的发生，也有助于信托公司构建一个健全的合规管理体系。”

“双罚”制度的落实就是监管有力度的一个具体体现。到了2024年，金融监督管理总局以及各个地方监管局对多家信托公司或者相关责任人总共开出了60多张罚单，有部分信托公司和董事长、总经理等相关责任人都受到了处罚或者警告。

防范风险是永远不变的主题

《意见》着重指出，必须始终将防范风险作为一个永恒的主题，对于风险要做到早发现、早预警、早暴露、早处理，牢牢守住不发生系统性风险的底线。要加强信托公司的风险预警、早期干预以及风险处置能力，及时排查和处理信托业务中的风险，强化风险的防范和化解工作。

近年来，信托行业在风险防范和化解方面的工作一直在稳步推进，多家信托公司在风险化解方面取得了实质性的进展。比如说，继新华信托股份有限公司之后，四川信托有限公司成为第二家进入破产程序的信托公司，不过它的重整计划在2024年9月份得到了四川省成都市中级人民法院裁定批准；中国民生信托有限公司在2024年4月份宣布被两家信托公司托管，这也加速了其风险化解工作；华融国际信托有限责任公司在完成股权重组之后，更改名称进入了新的发展阶段。

信托公司存量风险的持续清理，必然会提升信托行业整体的资产质量，从而推动信托业朝着高质量发展迈进。

帅国让提出：“在业务发展方面，信托公司必须要明确自己的战略定位。在信托业务新三分类的指引下，信托公司在转型过程中需要重新找到适合自身发展的路径，要根据自身的股东背景以及资源禀赋来进行战略定位，走差异化转型发展的道路。”

朱峻萱也说：“信托公司需要聚焦本源业务并且实现差异化发展，围绕金融‘五篇大文章’，发挥资产服务信托的作用、深耕资产管理信托、积极发展公益慈善信托业务。要着力提升专业能力，加强投资研究能力和财富管理能力建设，以此满足人民群众对于财产规划、管理和传承的需求。”

本文总结了国务院办公厅转发的信托业发展《意见》，重点阐述了《意见》中全面强化监管和防范风险两大核心内容。通过业内人士观点解读了这些内容对信托业发展的影响，包括提升行业质量、增强市场信心、促进行业转型等多方面意义，同时展示了信托业在风险防范化解方面取得的成果以及未来发展方向的思考。